Получить презентацию INFOLine с сессии «Потребитель и продовольственный ритейл: эволюция или революция?»
Онлайн-консультанты: Skype INFOLine
INFOLine проводит АКЦИЮ: Вам предоставляется пробная подписка в течение месяца на информационный бюллетень "Объекты инвестиций и строительства РФ"

Новости промышленности

 Услуги INFOLine

Периодические обзорыПериодические обзоры

Готовые исследованияГотовые исследования

Все исследования

Курс доллара США

График USD
USD 19.11 65.9931 -0.6228
EUR 19.11 74.9022 -0.6336
Все котировки валют
 Топ новости

Комментарий к обзору железнодорожных грузоперевозок по итогам I полугодия 2018-го: как считают ставки операторов. "ИА РЖД-Партнер.ру". 10 июля 2018

В обзоре железнодорожных грузоперевозок по итогам I полугодия 2018-го был сделан вывод о том, что ряд факторов способствовал стабилизации ставок на аренду вагонов. Тем не менее, как было указано, они сохранялись на высоком уровне.
Некоторые из них делают особую оговорку: если ставки операторов по долгосрочным контрактам в I полугодии 2018-го росли умеренно (в некоторых случаях рост составил +5% к началу года), то на споте динамика могла складываться значительно выше (в ряде случаев рост доходил до +40% к началу года). Однако основной рост приходился на I квартал 2018-го. В II квартале текущего года цены за вагон стабилизировались.
Данные по пространству 1520 и по сети РЖД
В связи с этим возникла необходимость дать уточнения. Такая оценка основана на мнениях, полученных в ходе опросов грузовладельцев в рамках Индекса качества услуг на железнодорожном транспорте, который составляет редакция РЖД-Партнера.
Вместе с тем на рынке присутствуют и другие методики оценки ставок операторов. Например, имеется индекс, размещенный на "Бирже вагонов". Как указано на сайте биржи, он свидетельствуют о динамике цен на пространстве 1520.
В связи с этим от читателей поступил такой вопрос: "Дело в том, что последние заказы на перевозки по сети РЖД на площадке "Рэйл Коммерс" были в ноябре прошлого года, далее все заказы касались перевозок КЗХ-КЗХ, иногда со станций КХ в РФ и всего одна перевозка внутри РФ в феврале. Таким образом, можно ли использовать данные "Рэйл Коммерс" в оценках тенденций на сети РЖД? Ведь они вроде бы не касаются российских перевозок.
О чем говорит индекс "Биржи вагонов"
По этому поводу редакция получила такой ответ: "Посетителям площадки доступны результаты только публичных торгов. Индекс строится на основе сделок, заключаемых по публичным торгам и по закрытым торгам. Результаты закрытых торгов доступны только участникам сделки".
Соответственно, тут учитываются процессы по динамике и на пространстве 1520, и сети РЖД. Причем они могут двигаться в одном русле.
Тем не менее, как указано на официальном сайте "Биржи вагонов", индекс RailEX – это индекс суточной ставки предоставления полувагона в технический рейс. Соответственно, его и необходимо оценивать именно в таком свете.
"Что же касается доходности, то индекс RailEX показывает уровень валового дохода оператора до вычета расходов на ремонт и обслуживание подвижного состава, а также до вычета порожнего пробега (подсыл и возврат). С точки зрения грузовладельца, индекс показывает совокупные расходы на суточное оперирование вагона, проходящего среднесуточное плечо. Зная расстояние или сроки доставки, грузовладелец может оценить транспортную составляющую в цене готовой продукции. Полезность индекса проистекает из его сути – возможность планирования доходов (операторы) и расходов (грузовладельцы) на месяц", – пояснил директор по маркетингу и развитию ООО "Рэйл Коммерс" Виталий Дергунов.
Ставка доходности оперирования
Редакция поитересовалась, какие еще индикаторы рынка могут быть доступны клиентам РЖД. Как выяснилось, выбор небольшой.
При желании можно получить данные аналитиков Объединения вагоностроителей, основанные на расчетах базовой ставки операторов. Рассмотрим порядок расчетов в данном случае. Начнем с того, что ставку следует разделить два понятия: есть ставка аренды вагона, по которой оператор берет его у арендодателя, и ставка доходности оперирования, которую оператор получает при фактической перевозке груза.
Ставка доходности оперирования – это расходы грузоотправителя при отправке груза условно делятся на две части: груженый тариф за перевозку, который он, как правило, самостоятельно оплачивает ОАО "РЖД", и платеж за предоставление вагона, который отправитель выплачивает транспортной компании.
За счет этого платежа за предоставление вагона транспортная компания оплачивает фактический порожний пробег вагона (тариф ОАО "РЖД"), а оставшаяся сумма формирует фактическую стоимость предоставления вагона – выручку оператора. Если ее разделить на оборот вагона, получаем расчетную доходность оперирования вагоном.
Получается, что доходность оперирования – математический показатель, он не прописан в явном виде в контрактах на перевозку. Его фактическое значение зависит от целого ряда факторов, часть которых находится вне зоны контроля оператора, например продолжительность рейса.
Из выручки оператор оплачивает стоимость технического обслуживания вагона, административно-хозяйственные расходы (сотрудники, офис и пр.), кредит на покупку вагона или его аренду у лизинговой компании – и иногда получает прибыль.
Арендная ставка
Ставка, по которой оператор привлекает вагон у лизинговой компании, – это арендная ставка. Как правило, она напрямую прописана в договоре. Формируется на основании исходной цены вагона, ставки по кредиту, расходов лизинговой компании (АХР, плановые ремонты, замена узлов и деталей), маржинальности бизнеса.
Простой пример: при стоимости нового типового полувагона в 2,5 млн руб., сроке кредита в 7 лет, ставке 11% и кредитном плече в 75% суточный платеж по кредиту составит 1090 руб. Добавим расходы на ремонты и персонал лизинговой компании – около 400 руб./сутки. Получаем, что ставка аренды типового полувагона – 1500 руб./сутки.
С другой стороны, грузоотправитель при транспортировке угля на экспорт из Кузбасса на Дальний Восток заплатит за 1 вагон 56 тыс. руб. груженого тарифа ОАО "РЖД" и около 76 тыс. руб. – оператору за предоставленный вагон. Оператор из этой суммы 35 тыс. руб. направит на оплату порожнего пробега, а оставшаяся 41 тыс. будет формировать его выручку.
При средней продолжительности рейса 24 дня его фактическая доходность составит около 1700 руб./сутки. Расходы на аренду вагона – 1500 руб./сутки, на текущие ремонты – около 50 руб./сутки, на персонал – около 50–100 руб./сутки. Оставшиеся 50 руб./сутки – прибыль оператора.
Таким образом, анализ доходности оператора интересен с точки зрения окупаемости приобретения вагона.
Конечная цена на услугу
Однако следует иметь в виду: грузовладельцы могут опираться в своих оценках и на иные методики. Например, в крупных холдингах специалисты по логистике пользуются данными, сгенерированными корпоративной АСУ. И в службах логистики нажимают на клавишу и видят результат. В небольших компаниях выборка может строиться по-другому. Чаще всего оценивают частоту сделок с определенным уровнем цен.
Дело в том, что при автоперевозках клиент видит ту цену, по которой ему следует платить по счету. И отправителю в принципе не имеет особого смысла вникать, как она сформированы. Вопрос в другом: на какой уровень цен ориентироваться на дату отправки партий грузов.
Аналогичный подход – и к ставкам за вагон. Тем более что в цене оператора клиент может обнаружить добавки за дополнительные услуги. Например, за подсыл вагона.
Информация для размышления
О динамике ставок операторов также можно судить по аналитике специализированных компаний. Например, в некотором отношении актуальная информация на площадке "Промышленные грузы". Онако такие данные – закрытые. И опять-таки, ими пользоваться можно с определенными оговорками.
В открытых источниках также есть информеры для расчета ставок. Однако результаты, полученные таким путем, требуют проверки. И клиенты нередко сталкиваются с тем, что, во-первых, реальная цена за вагон окажется отличной от расчетной. А во-вторых, в ней не всегда ставка операторов оговаривается как отдельная составляющая на услугу железнодорожной перевозки.
Информер о ставках АО "ПГК" отсутствует. На сайте АО "ФГК" имеется калькулятор. Однако в нем нет опции по полувагонам (можно получить представление о цене на услуги только на крытый вагон и платформу).
На ЭТП "Грузовые перевозки" ежесуточно публикуется индекс, который рассчитывается по результатам работы электронной площадки по формуле: IPE = (S1+…+Sk)/k, где Sj – средняя стоимость в рублях вагона на ЭТП ГП рода j в сутки за отчетные сутки
Рынок ищет индикаторы
В целом же приходится признать: ситуация, сложившаяся с индикаторами ставок железнодорожных операторов, затрудняет планирование грузоперевозок.
"В настоящее время никто не знает рыночной цены, потому что разные заинтересованные организации называют разную стоимость, диапазон расхождения кратный. У нас нет объективного индикатора. Например, на рынке нефтепродуктов есть сразу три индикатора – биржевая котировка, индекс внебиржевых цен и индекс цен на сопоставимых зарубежных рынках (так называемый нетбэк). Они публикуются ежесуточно, по итогам каждой биржевой сессии. Все три индикатора постоянно находятся в общем доступе, они отражают совокупный баланс спроса и предложения. На железной дороге таких индикаторов не существует", – считает заместитель руководителя ФАС России Анатолий Голомолзин.
В ФАС несколько сгущают краски: индикаторы ставок операторов в принципе имеются. Вопрос в том, чего хотят участники процесса грузоперевозок.
"Несмотря на окончание периода массового списания вагонов, по-прежнему сохраняется ситуация с дефицитом вагонов и значительно высоким уровнем ставок, особенно в случае заключения сделок на спотовом рынке. Отсутствие стабильности и четкого понимания завтрашнего дня касательно рынка перевозок затрудняют длительное прогнозирование и планирование бюджета перевозок собственных грузов", – отметил представитель грузовладельцев.
Рейтинг:
Увеличить шрифт Увеличить шрифт | |  Версия для печати | Просмотров: 10
Введите e-mail получателя:

Укажите Ваш e-mail:

Получить информацию:

Вконтакте Facebook Twitter Yandex Mail LiveJournal Google Reader Google Bookmarks Одноклассники FriendFeed
 Специальное предложение

Для того чтобы проанализировать состояние транспортной отрасли и понять, по какой траектории она будет развиваться далее, специалисты INFOLine провели объемное исследование отрасли, затрагивающее все ее сегменты. С помощью Исследования
"Транспортная отрасль России. Итоги 2017 года и тенденции 2018 года. Перспективы развития до 2020 года"
вы сможете определить положение собственной компании относительно динамики отрасли и наметить возможные пути развития бизнеса.

Предлагаем воспользоваться специальным предложением на приобретение комплекса информационных продуктов по направлению Транспорт:

Скидка - 50 % на любой информационный продукт по направлению Транспорт -

при покупке Исследования "Транспортная отрасль России. Итоги 2017 года и тенденции 2018 года. Перспективы развития до 2020 года".

Для конкурентного анализа, поиска клиентов и партнеров рекомендуем приобрести базу данных "Аналитическая база 850 крупнейших собственников и операторов подвижного состава СНГ, Украины и Прибалтики". Для оперативного ежедневного или еженедельного мониторинга событий в транспортной сфере целесообразно использование услуги «тематические новости»: «Железнодорожный транспорт РФ» и «Железнодорожное машиностроение РФ и стран ближнего зарубежья».

Воспользоваться СПЕЦИАЛЬНЫМ ПРЕДЛОЖЕНИЕМ Вы можете ЗДЕСЬ 

Для получения детальной информации о продуктах и услугах агентства INFOLine, предлагаем Вам связаться с нами по телефонам +7(812)322-6848 (доб. 302) или +7(495)772-7640, а также по электронной почте на mailto:transport@infoline.spb.ruт РФ"

Менеджер проекта Евгения Надточаева